אקסל

[משקיע88]

דף הבית - מאיה – מערכת אינטרנט להודעות | הבורסה לניירות ערך

מאי"ה היא מערכת אינטרנט להודעות החברות, המהווה כלי עבודה מרכזי לציבור המשקיעים, לחברות הבורסאיות ולכל קהילת שוק ההון. מאי"ה מאפשרת לקבל מידע מקיף על החברות הבורסאיות ועל ניירות הערך הנסחרים בבורסה.

maya.tase.co.il

החברה קיימה היום מפגש עם משקיעים. מנהלי פעילות AI שנרכשה לאחרונה הציגו את עולמם. לדעתי פעילויות הסייבר וה AI במסגרת אקסל הן מעניינות במיוחד וצפויות למקד את הצמיחה בחברה. כרגע החברה עדיין מתחת לרדאר של המוסדיים ונסחרת במחירי הזדמנות.
גילוי נאות: מחזיק באקסל. זאת דעתי הפרטית ואיננה מהווה ייעוץ השקעות.

 

[בורסה 2008]

אני איתך שם עוד משרשורים קודמים. מחכה לראות את הקפיצה בתוצאות ברבעונים הקרובים.

 

[משקיע88]

אני איתך שם עוד משרשורים קודמים. מחכה לראות את הקפיצה בתוצאות ברבעונים הקרובים.

אכן. אבל אז הפניתי את תשומת הלב לאקסל במסגרת התרעת ALL IN לקבוצת חברות. במצגת היום התרשמתי כי החברה משנה במהירות את פניה לכיוון של תחומי הייטק מובהקים, כמו סייבר, ענן ו-AI. ההרצאה של אנשי intelligence על תחום ה AI הייתה מרשימה במיוחד. ברור שחובת ההוכחה על החברה, אבל אני מתרשם שהיא מתנהלת בצורה טובה ותוך שליטה בהוצאות. אינני לחוץ לגבי השורה התחתונה. אם אכן החברה תצליח בפעילות בחו"ל יתכן שהיא תהפוך בעצמה למטרת רכישה.

 

[בורסה 2008]

אכן. אבל אז הפניתי את תשומת הלב לאקסל במסגרת התרעת ALL IN לקבוצת חברות. במצגת היום התרשמתי כי החברה משנה במהירות את פניה לכיוון של תחומי הייטק מובהקים, כמו סייבר, ענן ו-AI. ההרצאה של אנשי intelligence על תחום ה AI הייתה מרשימה במיוחד. ברור שחובת ההוכחה על החברה, אבל אני מתרשם שהיא מתנהלת בצורה טובה ותוך שליטה בהוצאות. אינני לחוץ לגבי השורה התחתונה. אם אכן החברה תצליח בפעילות בחו"ל יתכן שהיא תהפוך בעצמה למטרת רכישה.

האמת שכבר בכל השנה האחרונה דיי ברור שזה הכיוון של אקסל ואפשר לראות את זה גם בהתפלגות ההכנסות לאורך הרבעונים וגם על פי מה שהחברה עצמה אומרת בשיחות האחרונות.
היית בכנס? להבנתי לא חידשו שם יותר מדי. ראית משהו מעניין?

 

[משקיע88]

האמת שכבר בכל השנה האחרונה דיי ברור שזה הכיוון של אקסל ואפשר לראות את זה גם בהתפלגות ההכנסות לאורך הרבעונים וגם על פי מה שהחברה עצמה אומרת בשיחות האחרונות.
היית בכנס? להבנתי לא חידשו שם יותר מדי. ראית משהו מעניין?

הייתי בכנס, חבל להחמיץ ארוחת בוקר בקלארו... היו שתי נקודות מעניינות מבחינתי - נושא ה AI חידש לי בעיקר בשימוש ב AI כדי לייצר מערכות AI, שזה חידוש עולמי, וכן הרצון לייצא את יכולות הסייבר לחו"ל. כדאי לזכור שמדובר בחברה קטנה מאוד מבחינת שווי השוק, ולהתרשמותי בכנס היו יותר משקיעים פרטיים ואנשים הקשורים לרפק מאשר אנליסטים של מוסדיים (ראיתי רק אחת כזאת שמוכרת לי, אולי היו כמה). לדעתי רונן שור הרשים בשליטה שלו בחומר וביכולתו לגייס אנשים איכותיים. לחברה כיום אין בעל שליטה מהותי, מה שמאפשר להנהלה הרבה חופש פעולה. היא גם נהנית ממקורות תזרימיים מתחום ייבוא הראוטרים לתקשורת, כמו WIFI 7 ויורשיו. זה ציוד שהולך ומתייקר ומחייב לקוחות קיימים להחליפו כל כמה שנים בדומה למודל של חברות הסלולר. התחומים החדשים תורמים כרגע יותר לתחום ההוצאות אבל יש כאן פוטנציאל שלדעתי מצדיק השקעה סבלנית בחברה. תחום הסייבר כבר רווחי, ותחום הענן עדיין לא ממש קיים בחברה. שווה לעקוב.

 

[בורסה 2008]

הייתי בכנס, חבל להחמיץ ארוחת בוקר בקלארו... היו שתי נקודות מעניינות מבחינתי - נושא ה AI חידש לי בעיקר בשימוש ב AI כדי לייצר מערכות AI, שזה חידוש עולמי, וכן הרצון לייצא את יכולות הסייבר לחו"ל. כדאי לזכור שמדובר בחברה קטנה מאוד מבחינת שווי השוק, ולהתרשמותי בכנס היו יותר משקיעים פרטיים ואנשים הקשורים לרפק מאשר אנליסטים של מוסדיים (ראיתי רק אחת כזאת שמוכרת לי, אולי היו כמה). לדעתי רונן שור הרשים בשליטה שלו בחומר וביכולתו לגייס אנשים איכותיים. לחברה כיום אין בעל שליטה מהותי, מה שמאפשר להנהלה הרבה חופש פעולה. היא גם נהנית ממקורות תזרימיים מתחום ייבוא הראוטרים לתקשורת, כמו WIFI 7 ויורשיו. זה ציוד שהולך ומתייקר ומחייב לקוחות קיימים להחליפו כל כמה שנים בדומה למודל של חברות הסלולר. התחומים החדשים תורמים כרגע יותר לתחום ההוצאות אבל יש כאן פוטנציאל שלדעתי מצדיק השקעה סבלנית בחברה. תחום הסייבר כבר רווחי, ותחום הענן עדיין לא ממש קיים בחברה. שווה לעקוב.

לעתים(רחוקות) אני פשוט מסכים עם כל מילה