מהם השיקולים בבחירת מסלול למימון?

[אוריאל וקסלר]

מהם השיקולים בבחירת מסלול למימון?

היום נדבר על שיקולים בבחירת מסלול למימון ז"א בבנקים.
נניח שלצורך הדוגמא רכשנו מכונת דפוס קטנה או מכונת פוליש קריסטלי ב- 25 אלף ש"ח.
המכונה תשרת אותנו (לפחות) ל - 5 שנים קדימה (עם אחזקה שוטפת וללא עלויות שיפוץ).
ההכנסה שתהיה לעסק תתפרש על-פני שנים קדימה ולכן גם המימון יילקח למספר שנים.

עד כאן - הכל ברור. אולם, איך נבחר באיזה מסלול לקחת את ההלוואה? האם נבחר הלוואה שקלית או הלוואה צמודת מדד? האם ניקח הלוואה פריימית (על בסיס ריבית הפריים +פרמית סיכון)?
שאלה לא פשוטה. הלוואה שקלית תקבע לנו את הריבית, אולם אם הריבית תרד בהמשך , אנחנו 'נסבול' בשל כך.
לעומת זאת, ריבית נמוכה והצמדה למדד טובה לנו כל עוד אין צפי להתפרצות אינפלציונית.
ומה לגבי מסלול פריימי?

התשובה היא שקשה מאוד לדעת. במצבים כאלה, התנאים 'בשוליים' קובעים. כלומר: בהינתן שכל המסלולים מייצגים להיום ריבית כוללת דומה, אלו יתרונות נוספים יש למסלול ספציפי?
בהלוואות מסוג פריים+ יש יתרון אחד ברור: באם מעוניינים לפרוע את כל סכום ההלוואה לפני המועד המקורי או לבצע פירעון חלקי - ניתן לעשות זאת ללא קנסות או עלויות משמעויות מצד הבנק (למעט עמלה סמלית של פירעון מוקדם) , בהתראה של (בד"כ) של 30 יום. הסיבה היא שבמאזן ההצמדה הבנקאי קל יותר להתמודד עם מרווחים מעל בסיס ומשום כך הבנק לא מפסיד כסף עד המועד המקורי של החזר ההלוואה כשהוא מעניק מקור זה לשימוש אחר.

משום כך, בהינתן כל שאר התנאים דומים - כדאי לקחת הלוואה על-בסיס ריבית הפריים אם צופים פירעון מוקדם לסכום ההלוואה. זה כמובן אינו פוטר אותנו מלהשיג את התנאים האטרקטיביים ביותר ביחס לריבית, עמלות הכרוכות בהעמדת ההלוואה וכד'.

למעוניינים לקבל ייעוץ וליווי פרטני בשיפור עלויות המימון ובהתנהלות בנקאית טובה יותר - אנא פנו אלינו.