מהם שיקולי המיסוי להשקעה בקרנות ריט?

[Reem88]

מצגת חברה ריט 1- 30.6.24​

דף הבית - מאיה – מערכת אינטרנט להודעות | הבורסה לניירות ערך

מאי"ה היא מערכת אינטרנט להודעות החברות, המהווה כלי עבודה מרכזי לציבור המשקיעים, לחברות הבורסאיות ולכל קהילת שוק ההון. מאי"ה מאפשרת לקבל מידע מקיף על החברות הבורסאיות ועל ניירות הערך הנסחרים בבורסה.

maya.tase.co.il

החוק קובע שמכיוון שקרן ריט היא תחליף להשקעה ישירה בנדל"ן, מיסוי הרווחים יתבסס על מקור ההכנסה שממנו הופק הרווח. כך למשל, המס על רווח ממכירת נדל"ן יהיה 25% (מס שבח), בעוד שהמס על רווח משכירות אמור לנוע בין 30%–48% (השיעור הרגיל הקבוע בחוק).

למיטב הבנתי רק לכאלה שמשלמים קצת מס הכנסה באישי כדאי להשקיע בקרנות האלה, האם אני צודק?

 

[משקיע88]

לדעתי גוף מוסדי שפטור ממס עשוי למצוא עניין במכשיר. כי אם הוא משקיע במניות של חברת נדלן החברה משלמת מסים, והוא לא יכול להימנע מכך. לעומת זאת ריט איננו משלם מסים, וגופים פטורים שמשקיעים בו נהנים מכך. פרטי שחייב במס איננו נהנה כאן מיתרון מיסוי.

 

[dw]

ריט1: תחזית הרווח וההכנסות עודכנו כלפי מעלה ומשקפות צמיחה של 12% | ביזפורטל (bizportal.co.il)

 

[deltaZer0]

משטר האחרון:



משטר הפעל עד יוני 2022(???):

 

[משקיע88]

רשימת הניכויים במקור אכן מראה שקופת גמל או קרן נאמנות פטורה שמחזיקות ביחידות ריט נמנעות מתשלום מס שהיו משלמות בעל כורחן אם במקום זאת היו מחזיקות במניות של חברה רגילה שמשלמת מסים. לגבי יחידים אני רואה בעיקר חסרונות.

 

[Reem88]

אני רואה שהמס דווקא יורד בהדרגה ועכשיו זה 25% מס כמו מס דיבידנד רגיל של חברה רגילה.

 

[משקיע88]

עיקר תשלומי הדיבידנד לפרטיים ממוסה כמו חברה רגילה. אבל בהתחשב בעלויות הגבוהות של הניהול זו נחמה פורתא. המשקיע המוסדי לעומת זאת מקבל מעקף על מס החברות שמשלמות חברות רגילות, ולכן יש לו תועלת ממבנה של ריט.

 

[tby1]

אפשר להחזיק כמובן בחשבונות פטורים ממס