עדכון תיק CAPE

[graves]

עדכון תיק CAPE

להלן העדכון השני של תיק CAPE שהושק לפני חודשיים.

התיק עלה בחודש האחרון ועתה הוא יחסית. מאוזן - +0.5%.

למי שלא זוכר: התיק הוא מדידה של 5 מדינות לונג ו-5 מדינות שורט לפי תמחור (שורט מדינות יקרות ולונג מדינות זולות).

https://docs.google.com/spreadsheet/ccc?key=0Ai4qUQ4Q2P6TdHViaW84Z1UxT1pEXy12X1JueVhoZUE&usp=sharing

 

[mnakash]

אתה משווה אותו לבנצ׳מארק?

אני חושב שתעודת vt יכלה להיות בנצ׳מארק טוב לו היית מדבר על שינוי משקלים בין המדדים. ברגע שעברת לשורט קצת קשה לי לחשוב על בנצ׳מארק מתאים. אולי אם אתה נטראלי לגמרי אז התשואה המעניינת עומדת בפני עצמה בלי בנצ׳מארק?

 

[graves]

זה מעניין להשוות לבנצ'מארק. ננסה להוסיף

לבדיקה הבאה. אבל שים לב שהתיק למעשה שורט VTI.

בעיקרון הבדיקה אמורה להיות סוג של תיק לונג שורט - pair trading למעשה.
סכום הלונג מקוזז במלואו מסכום השורט. בעצם מנסים להרוויח מ-Mean revision או מפערי התמחור.