5121322 תכלית TTF

[where 2]

5121322 תכלית TTF

לחברי הפורום שלום,
רציתי לשאול לדעתכם בנוגע לקרן מחקה 5121322 תכלית TTF
לדעתי הקרן חשופה לסיכוני מט"ח האם זה נכון ?

אפשרות נוספת היא - TFMM שווקים מפותחים מגודרת מט"ח 5122189 - אבל אין לה חשיפה כלל לשווקים מתפתחים (מתעדפת שוק מקומי)

האם יש קרן דומה יותר (עם דמי ניהול דומים) עם גידור מט"ח?
תודה מראש

 

[where 2]

בהמשך לשאלה הקודמת

במידה ואכן TFMM שווקים מפותחים מגודרת מט"ח 5122189 היא האלטרנטיבה הטובה ביותר,

האם קיימת קרן מחקה מגודרת מט"ח עבור MSCI Emerging Markets או לחלופין תעודת סל ?

 

[אייל ביטרמן]

כנס לאתר funder.co.il ותוכל לאתר קרנות מחקות ותעודות סל....

לפי פרמטרים שאתה מחפש

 

[where 2]

תודה אבדוק

מה דעתך בנוגע לקרנות שרשמתי מעלה ?

 

[אייל ביטרמן]

הכל תלוי בסכומי הרכישה...

אני מעדיף לגביהשקעות בחו"ל להשקיע באמצעות ETF ישירות בחו"ל.
אומנם זה דורש המרה של כספים למט"ח אך לתפיסתי ממירים פעם אחת ונשארים במט"ח כחלק מפיזור סיכונים בארץ ובחו"ל.
ההמרה למט"ח הינה להגן על ההשקעות ועל נכסיך ולכן לטווחים בינוניים מתעלמים מעליות/ירידות של המטבע.
אבל, רכישות כאלה כלכליות אם אתה רוכש בני"ע ב 10,000 $ ומעלה.
כמובן שחשוב לוודא עם הבנק את נושא העמלות ולבקש הנחות אחרת הפעולות אינן בהכרח כלכליות.

 

[where 2]

ETF וקרן מחקה

הי אייל,
"לטווחים בינוניים מתעלמים מעליות/ירידות של המטבע"
אם אני מבין נכון, התפיסה היא שמה יורד יעלה בעתיד והשקעה לזמן ארוך-בינוני פחות לוקחת גורמים אלו בחשבון.

מפריעה לי מעט העובדה שעמלות הניהול כך כך נמוכות, במידה ויעלו בעתיד (השקעת טווח בינוני-ארוך) אהפוך ללקוח שווי (מבחינת שיקולי מס רווחי הון).

אילו יתרונות יש לETF על פני קרן מחקה ישראלית ?
בהתחשב בעובדה שנזילות פחות רלוונטית לי

*אציין שאני פטור מעמלות קנייה ומכירה על קרנות מחקות, האם זה אומר שאהנה מאותה הטבה גם על ETF ?

 

[אייל ביטרמן]

קיימים הבדים ביניהם אבל החלק החשוב...

הינו שהקעה ב ETF מאפשרת לך פיזור סיכונים אמיתי. נגיד שמחר הבורסה הישראלית נסגרת לשבוע הרי שאם רכשת קרן מחקה בארץ על חו"ל, אינך יכול לסחור בהם.
לקחת בחשבון שבד"כ קרנות מחקות משקיעות באותם מוצרים בחו"ל וגובים עמלה נוספת.
מכך אתה מבין שדמי הניהול ב ETF נמוכים מאוד.
הערה: לגבי הפטור מק/מ בקרנות מחקות, מציע לך לבדוק שוב. פטור מעמלות ק/מ בקרנות נאמנות אינו פטור מקרנות מחקות. התייחסות הבנק לקרנות המחקות הינן עמלות למניות/אג"ח.

 

[where 2]

ביזור ...

לא בדיוק מבין את השוני בהשקעה בETF אל מול קרן נאמנות ?
הרי שניהם נייר אחד - שעוקב מדדים
שניהם סובלים מטעויות עקיבה
שניהם חשופים באותו אופן לסיכוני מט"ח (ועוד ש ETF סובל מקנס המרה, ברור לי שיחסית זניח בהשקעה לטווח בינוני - ארוך)
שניהם משתמשים בחוזים עתידיים וניירות אחרים כדי לנסות לתת תוצאה הדומה למדדים אחריהם הם עוקבים.

לגבי ק/מ אני בוודאות פטור, גם על אקטיביות וגם פאסיביות - יש לי את זה בחוזה הרשמי, אני מניח שETF כן ידרוש ממני קניה ומכירה.
דמי הניהול בקרן שהצגתי הם 0.03% לעומת נניח QQQQ שעוקבת אחרי נסד"ק 100 לפי דמי ניהול של 0.2%

הפחד היחיד שלי כפי שציינתי היא עליית עמלה
לפי הבנתי אני אשלם מס אם אמכור את הקרן (האם זה נכון או שרק כאשר אמשוך את הכספים ?)

מה אני מפספס ?
האם הפחד הוא מקריסה של הבורסה הישראלית אל מול האמריקאית ?

 

[אייל ביטרמן]

אתה צודק בנושא תשלום המס..

אתה תשלם מס בעת המכירה.(מכירה זה משיכת כספים או העברתם לקרן אחרת).
תיקון טעות דמי ניהול בקרן הינם 0.1% + דמי נאמן 0.03% והם נגבים לכל אורך חיי הקרן.
צריך לבדוק מה מדיניות חלוקת הדיוידנדים בקרן ומה מהם אתה מקבל, דבר שעשוי להיות יתרון של דחית מס.
אכן, במקרה של קריסת בורסה הישראלית או הגבלתה כפי שהיה ביוון השקעות דרך קרנות נאמנות במטבע מקומי מהווים בעיה.
כפי שציינתי, פיזור סיכונים.

 

[where 2]

אייל, תודה רבה על התשובות המקצועיות

עזרת לי הרבה, אבדוק נתונים לגבי קרנות פוטנציאליות ואשווה עם ETF
שבת שלום

 

[where 2]

עדכון נתונים:

הי אייל,
1. מבדיקת הנתונים נראה שאין דמי ניהול כלל, תקן אותי אם אני טועה.
http://www.funder.co.il/fund.aspx?id=5121322

2. מבחינת דיבידנד, אם אני מבין נכון ה ETF מנוכה במקור ולא סופג חזרה (כלומר אצטרך לשלם ק/מ כשאשקיע מחדש

3. האם קרן מחקה משלמת בכלל מס במקור ? (הרי היא משתמשת בחוזים עתידיים וחלוקת דיבידנד מגולמת בעלית ערך מחיר החוזה)